6"바랐던 건 아니지만"…强달러에 표정 관리하는 수혜 업종들 12·3 비상계엄 사태로 원·달러 환율이 연일 급등세를 보이면서 환 리스크가 커지고 있지만, 조선·자동차·비철금속·배터리 등 해외 매출 비중이 높은 업종의 경우 단기 수혜를 입을 것이란 분석이 나온다. 12일 금융권 n.news.naver.com 해외 매출 비중이 상대적으로 더 높은, 이른바 '외화벌이' 업종은 단기적으로 반사이익을 얻을 것으로 보인다. 자동차업과 조선해운업이 대표적이다. 한국자동차모빌리티산업협회(KAMA)는 원·달러 환율이 10원 오를 때 국내 자동차업계 매출이 약 4000억 원 증가한다고 추정했다. 선박 건조 대금이나 운임을 달러로 받는 조선해운업도 마찬가지다. 배터리 업계도 강(强)달러로 인한 실적 개선을 기대하고 있다. 다만 국내 3사(LG에너지솔루션·삼성SDI·SK온)는 회사마다 해외 생산 체제 및 투자 규모가 달라 온도 차가 있을 것으로 보인다. 수출 비중이 높은 기업들은 함박웃음 중. 하지만 개중에서도 잘 솎아내야 한다. 수입 원재료 비중 높은 수출 중심 기업들은 오히려 눈물이 날 수도 있음. 고환율 장기화 조짐에 타이어 3사 긴장…"고무 사와야 하는데" 도널드 트럼프 미국 대통령 당선과 윤석열 대통령의 '12.3 비상계엄' 사태를 계기로 원화 가치가 지속 하락(달러·원 환율 상승)하자 국내 타이어 업계가 바짝 긴장하고 있다. 타이어 원재료를 수입...
8기관 매수는 오늘도 고정값. 금융 당국 멘트대로 증시 하락 분은 기관이 모두 받아주고 있다. 코스피 순매수 5일 포인트는 계엄 사태 이후 처음으로 외국인이 순매수를 기록했다는 점이다. 현 시점 가장 큰 공포가 '외국인 탈출'인데, 우선 외국인은 미미한 수준이나마 턴을 했다. 코스닥 순매수 5일 코스닥 같은 경우는 어제부터 순매수 전환했는데 오늘은 꽤 많은 비중이 들어왔다. 반면 코스피, 코스닥 모두 개인은 탈출 중 코스피 밸류는 오늘 PBR 0.83 저점을 뚫었다고 한다. 근 20년 동안 0.83을 뚫고 내려갔던 적은 코로나 하락장이 유일했다. 바야흐로 거의 모든 주식이 싸게 팔리고 있다. "다시 한 번 코로나가 온다면..." "다시 한 번 기회를 준다면..." 하고 거대한 폭락을 간절히 바라던 사람들이 많았다. 그 시기가 이렇게 왔다. 하지만 사겠다는 사람은 없다. 모두가 '극도의 공포'에 절어있다. 한화투자증권 권병재 애널리스트 한국은 피크아웃인 국가인가? 맞다. 장기투자 하기 좋은 나라는 아니다. 이 나라의 번영은 이미 정점을 지나고 있고, 앞으로 아주 길고 어두운 터널을 지날 가능성이 높다. 그렇다고 아예 지금 모조리 던져버려야 하는 정도인가? 그렇지는 않다. 지금까지 한국의 성장과 번영을 떠받들던 중후장대 산업들은 무너지고 있지만, 그 와중에도 뾰족한 성장성을 보이는 산업과 기업들도 분명 나타나고 있다. 낭중지추라고, 성장기...
7“이건 무조건 황금알”...박막례·조민·홍진영·전소미도 뛰어들었다는데 최근 크리에이어 박막례 할머니를 비롯해 연예인, 인플루언서 등 유명인들이 자신의 인지도를 활용해 화장품 사업에 잇따라 뛰어들고 있다. 2일 관련 업계에 따르면 77세 유튜브 크리에이터 박막례 할머니는 뷰티 브랜드 ‘ n.news.naver.com 77세 유튜브 크리에이터 박막례 할머니는 뷰티 브랜드 ‘례례’를 론칭했다. 조국 조국혁신당 대표의 딸이자 인플루언서로 활동하고 있는 조민 씨 역시 이달 스킨케어 브랜드 ‘세로랩스’ 론칭 소식을 알렸다. 국내 최대 ODM(제조업자개발생산) 업체 한국콜마가 제조를 맡았다. 가수 홍진영도 최근 화장품 회사 CEO로 변신했다. 홍진영이 이끄는 화장품 회사 아이엠포텐은 코스닥 상장도 준비 중이다. 가수 전소미 역시 올해 4월 메이크업 브랜드 글맆(GLYF)을 론칭했다. 업계 관계자는 “최근 한류 열풍과 함께 K뷰티가 인기를 얻고 있다”며 “ODM(제조업자개발생산) 업체와 계약만 하면 누구든 쉽게 화장품을 제작할 수 있어 유명인들이 화장품 사업에 연이어 도전장을 내밀고 있다”고 말했다. 화장품은 현재 한국에서 셀럽들이 가장 쉽고 편하게 시작할 수 있는 사업임. ODM이 제품 다 만들어주고 유통사가 유통 다 도와주고 글로벌 마케팅도 알아서 해줌. 그냥 브랜딩 괜찮게 하고 제품 컨셉만 잘 잡아서 국내 마케팅만 열심히 돌리면 끝. 메리츠증...
2Q. 중전기 매출 비중 전분기 대비 축소. 이유는? A. 3분기 자체가 비수기임을 감안해달라. 수주받은 물건들이 각각 납기가 있다. 이 납기에 맞춰서 나가기 때문에 단순 수치적인 예상치와는 차이가 있을 수 있다. Q. 전력선 단가가 내수/수출 모두 전분기 대비 줄었던데? 이유는? 단가경쟁이 본격화 되고 있는건지? A. 안 좋은 거 없다. 업황 좋음. 전력선이 뭉뚱그려져 있지만 제품이 다 다르다. 제품마다 단가도 다름. 주문 받으면 맞춤 제작 하는 것. 스펙 좋은 거는 마진 높고, 스펙 낮은 거는 마진 낮고. 언제 어떤 제품이 납품되느냐에 따라서 가격 변동은 조금씩 있을 수 밖에 없음. Q. 수주잔고 기준 중전기 비중 훨씬 높은데. 이번 분기도 중전기 매출 비중이 유의미하게 올라오진 않았고, 반대로 오히려 줄었다. 중전기 매출 비중이 유의미하게 올라오기 시작하는 시점은 언제로 보시는지? A. 내년임. 우리 공장 준공 완료했잖음. 본격 가동 시작하면 납품 시작되면서 매출 나올 거임. 내년 1분기부터 가동은 시작되지만 공정 단계라든지 여러가지 고려하면 본격적으로 가동되는건 하반기로 봐주시면 됨. 1분기부터 매출이 늘겠지만 갑자기 확 뛴다기 보다는 천천히 조금씩 오를 것임. 공정 단계 때문에 제품 나오는 제작기간 고려해주시면 좋음. Q. 오케이. 경쟁이 특별히 심화된다거나 하는 낌새는 없나? A. 업황 좋음. 전선도 좋고 변압기도 좋음. 아...
8삼성전자에 대한 의심과, 그 의심이 진화한 공포심이 시장에 번지고 있다. 외국인도 떠나고 있다. 24년 8월 23일부터 10월 25일까지, 9월 2일 딱 하루를 빼놓고 나머지 모든 일자가 순매도다. 24.09.25~24.10.25 한국 반도체 산업 자체에 대한 의심이라기엔 하이닉스는 매수세가 더 높다. 24.09.25~24.10.25 PBR은 이번 주 안으로 1.0을 뚫고 0점대로 진입할 기세다. 만일 0점대를 찍게 된다면 2016년 이후 처음이다. 개인적으로 삼성전자는 과거 SK하이닉스 밸류 라인을 적용해서 PBR 0.95에 도달하면 기술적으로 조금씩 매집해도 괜찮다고 생각하고 있다. 정말로 내핵을 뚫어서 PBR 0.85까지 내려가면 사실상 '바닥'이라고 봐도 되지 않을까 싶다. 올해 컨센서스 기준으로 PBR 0.95면 5.3만원 정도, 0.85면 4.8만원 정도다. 외계인 잡아 쓴다던 삼성전자의 기술력, 나아가 미래 경쟁력에 대한 의심이 투심에 크게 반영되고 있는 상황이라, 정말 4만전자를 보게 될 지도 모르겠다. 하지만 이쯤에서 슬슬 생각해봐야 부분도 있다. 삼성전자가 당장 적자를 내는 기업은 아니다. 애초에 메모리는 규모의 경제라 남들은 흑자 내는데 삼전만 적자를 낸다든지 하는 구조의 산업은 아니다. 이번 3분기도 삼성전자는 9.1조원의 이익을 냈다. 물론 하이닉스보다 처음으로 반도체부문 연간 영업이익이 뒤질 것이란 예측은 충...
3버티다 퇴직금까지…'노란 우산' 담보 대출 급증 자영업자들에게 일종의 퇴직금 역할을 하는 노란우산공제를 담보로 급전을 빌리는 대출이 크게 늘고 있습니다. 코로나 때보다 3 배 넘게 늘었는데, 그만큼 자영업자들의 상황이 심각하다는 얘기입니다. 박재현 기자의 보도입니 n.news.naver.com '퇴직금'인 공제금을 담보로 한 대출 규모는 코로나 초기 2조 3천억 원에서 지난해 7조 2천억 원으로 3배 뛰었습니다. 올해 9월까지 6조 5천억 원이 넘어 연간 사상 최대치를 기록할 예정입니다. 노란우산공제 납부금 자체를 연체하는 규모도 코로나 때의 2배에 달합니다. [음식점 대표 : 코로나 때문에 지원금이 많이 나왔잖아요. 그래서 못 느꼈을 수도 있었어요. (이제) 지원도 다 이제 끊겼고 대출도 만기랑 이율도 많이 오르고 하니까….] 썰물이 빠지면 비로소 누가 벌거벗고 헤엄치고 있었는지를 알 수 있지요. ‘중기·자영업자’ 은행 대출 연체율 최고치…돌파구 찾을까 [뉴스투데이=김세정 기자] 신규 연체 증가 등으로 상승세를 이어가던 은행권 대출 연체율이 69개월 만에 최고치를 기록했다. 연체율 상승은 특히 중소법인과 개인사업자 대출에서 두드러졌다. 결국 빚으로 버티는 곳들이 늘고 있는 건데, 금융권을 향한 금융당국의 정책이 모순적 www.news2day.co.kr 신규 연체 증가 등으로 상승세를 이어가던 은행권 대출 연체율이 69개월 만에 최고...
1120년간 깨지지 않은 삼전 마법공식.. PBR 1.1배에 사고 1.8~2배에 팔아라 바로 오늘이 PBR 1.1배... 두둥 그럼 오늘 사면 필승일 것인가..? 역사는 그렇다고 말하지만 20년간 옳았다고 앞으로도 쭉 옳으란 법은 없다. 일단 당장 23~24년에는 1.8배 터치를 못하고 흘러내려 버렸고, 무엇보다 오늘 삼전이 초유의 도게자를 박아버림,, ‘어닝쇼크’ 삼성전자의 굴욕…전영현 부문장 ‘역대 첫 사과’ 3분기 영업익 9조1000억원 기록 잠정 실적 발표 이례적 사과 발표 삼성전자가 올해 3분기 잠정실적을 발표한 가운데 이례적인 사과 메시지를 전했다. 삼성전자가 8일 발표한 올해 3분기 잠정 실적에 따르면 매출은 7 n.news.naver.com 최근 시장에 삼전에 대한 이런저런 의심이 돌아다녔는데 오늘 삼전에서 그 의심을 오피셜 인정해 버린 셈이다. 전영현 삼성전자 DS부문장(부회장)은 시장 기대치를 크게 밑도는 3분기 실적 발표에 대해 사과했다. 삼성전자 CEO가 실적에 대해 공식적인 입장문을 통해 사과한 것은 이번이 처음이다. 시장의 기대에 미치지 못하는 성과로 근원적인 기술경쟁력과 회사의 앞날에 대해서까지 걱정을 끼쳤습니다. ... 무엇보다, 기술의 근원적 경쟁력을 복원하겠습니다. 기술과 품질은 우리의 생명입니다. 결코 타협할 수 없는 삼성전자의 자존심입니다. 단기적인 해결책 보다는 근원적 경쟁력을 확보하겠습니다. 이게 ...
10출처는 IM증권 전유진 선생님 9/27 기름뿜뿜 리포트 단가가 급등 중인 BR. 단가는 평이하지만 수출량이 치솟는 NBR, NB라텍스. 천연고무 가격은 최근 7년래 최고치 기록. 천연고무 가격이 치솟으면, 대안으로서 합성고무 가격도 덩달아 오르는 구조. 여타 석유화학 제품들과는 다르게 SBR/BR은 증설로 인한 피해가 상대적으로, 아니 절대적으로 낮다. 합성고무 스프레드 완만한 우상향. SBR 가격 빠르게 올라가는 중. NB라텍스는 하나증권 윤제성 애널이 언급한 스토리 자체도 매력적이라고 생각됨.. 전방업체인 탑글로브는 분기 기준이 우리보다 한참 빨라서, 전방 업황 파악이 용이하다는 점도 장점. 4Q 실적/IR을 10월에 발표함. 타이어. 여기서 중국 수요 붙는 걸 기대로 반영하겠다는 건데... 석화 사이클이 돈다고 한다면.. 가장 안정적인 섹터가 아닐까? 일단 출발들은 했음. 근데 다 오른 건 함정ㅎ 심지어 고무 없는 애들이 더 오름ㅎㅎ 중국 중동 증설해서 한국 아작났다의 주인공들이 극적으로 오름.. 역시 주식은 안좋다 안좋다 미쳤다 할 때가 타이밍이 맞다. 과연 이 회사는 어떨지.. ▼ 석유화학 이야기 K석화의 봄은 다시 올 수 있을까 한국 석유화학에 봄이 올까..? 석화의 봄은 오는가.. 하나증권 윤제성 센세 업스트림 기업들은 사실 상황이 딱히 변한 게 없기 때문에 여... blog.naver.com 2. 업스트림 석화 소생 가...
3네이버 수뇌부 총출동해 사우디 날아가더니…아랍판 AI 만든다 사우디 정부와 MOU 체결 LLM 구축 등 전방위 협력 네이버가 사우디아라비아 데이터인공지능청(SDAIA)과 손잡고 아랍어에 기반한 거대언어모델(LLM) 개발에 나선다. 네이버의 초거대 인공지능(AI) 모델인 ‘하이 n.news.naver.com 네이버, 사우디와 아랍어 LLM 만든다 SDAIA와 개발 업무협약 체결 네이버가 사우디아라비아 데이터인공지능청(SDAIA)과 손잡고 아랍어에 기반한 거대언어모델(LLM) 개발에 나선다. 12일 네이버는 지난 10일(현지시각) 사우디아라비아 리야드에서 사흘 n.news.naver.com 네이버, 사우디 글로벌 AI 서밋 참석…본격 협력 시작 팀네이버가 사우디아라비아의 대표적인 AI 컨퍼런스인 ‘글로벌 AI 서밋’에 참석, AI 관련 주요 정부기관과도 MOU를 체결하는 등 AI 분야에서도 사우디아라비아와 협력을 시작한다고 12일 밝혔다. ‘글로벌 AI 서 n.news.naver.com 네이버는 네이버랩스·네이버클라우드를 포함한 ‘팀 네이버’가 사우디아라비아 리야드에서 열리고 있는 ‘글로벌 AI 서밋’에서 지난 10일(현지시간) SDAIA와 업무협약(MOU)을 체결했다고 발표했다. MOU에는 아랍어 중심의 LLM 구축을 비롯해 데이터센터 관련 솔루션, 클라우드 플랫폼 제공, 지능형 로봇과 관련한 연구와 응용 서비스 개발까지 AI 분야에서...
현재(메모리)는 2인자에게 추월 당하기 직전이고 미래(비메모리)는 1인자와 격차가 아득히 벌어지고.. 삼성전자의 미래는? [단독]삼성전자 테일러 짐싼다...이재용 파운드리 1위 꿈 "일단 멈춤" 삼성전자 미국 텍사스주 테일러 파운드리(시스템반도체 위탁생산)공장에 파견됐던 한국 직원들이 대거 돌아왔다. 건설 중인 테일러 공장은 4나노(nm, 10억분의 1m)와 2나노 공정 양산 예정인데, 2나노 수율이 좀처럼 n.news.naver.com 삼성전자 파운드리 사업부는 테일러 공장에 AMD와 엔비디아 등 빅테크 기업의 제품 계약을 따내 물량을 채우려고 했지만 여의치 않았다. 삼성전자는 연말에는 수주계약의 윤곽이 드러날 수 있다고 보고, 그때까지 테일러 공장을 최소 인력으로만 운영할 방침이다. 삼성전자 직원들뿐만 아니라 공장 장비 셋업 등을 돕기 위해 함께 미국으로 갔던 협력사 역시 테일러 공장의 불확실성이 지속되면서 순차적으로 철수하고 있다. 익명을 요구한 삼성전자 관계자는 "(한국에서 테일러로 파견된 직원들이) 실질적 장비 셋업 없이 2년여간 시뮬레이션만 돌리고 있었다"며 "한국으로 돌아오는 게 당연하다"고 말했다. 파운드리 1위 기업인 대만 TSMC와의 격차를 좁힐 핵심 선단 공정으로 삼성전자가 2나노를 점찍고 테일러 공장에 승부수를 걸었지만 AMD와 엔비디아뿐만 아니라 퀄컴과 애플 등 빅테크 고객사들이 모두 TSMC에 몰려들었다. 테...
8베일 벗은 K밸류업 지수…삼성전자·현대차 포함 100개 종목 구성 한국거래소가 개발한 코리아(K) 밸류업지수가 공개됐다. 밸류업지수는 삼성전자, 현대자동차, 신한지주 등 주요 종목 100개로 구성됐다. 24일 거래소는 기자실에서 '코리아 밸류업지수 간담회'를 개최하고 구성 종목 및 선정기준 등을 발표했다. 정은보 이사장이 직접 지수를 소개한 뒤 질의 www.bloter.net 시장대표성은 시총 상위 400위 이내 기업, 수익성은 최근 2년 연속 적자 또는 2년 합산 손익 적자가 아닌 기업, 주주환원은 최근 2년 연속 배당 또는 자사주 소각을 실시한 기업, 시장평가는 주가순자산비율(PBR) 순위가 전체 또는 산업군 내 50% 이내인 기업, 자본효율성은 산업군별 자기자본이익률(ROE) 순위 비율이 우수한 기업 순으로 선정했다. 아니.... ㅋㅋㅋㅋ 최근 2년 연속 배당 조금 주기만 하면 아 이거 밸류업 기업이구나! 하는 거임? ㅋㅋㅋㅋㅋ 삼성전자요?? DB하이텍이요??? 두산밥캣?!!?!?!이요??? 엔씨소프트요????? ㅋㅋㅋㅋㅋ DB하이텍 밸류업 지수 만들면서 환원율이나 기업 행태 같은 건 아예 고려 대상도 아니었던건가...? 정 이사장은 최적의 밸류업지수 개발을 위해 연기금, 자산운용사 등 각계 전문가들의 의견을 수렴했다고 밝혔다. 대체 언놈이 어떤 의도로 저런 의견들을 모은 거임ㅋㅋ 좋아 다른 건 어떻게 어떻게 꾹 참는다쳐도.. ...
8시총 395조. 9/10자 기준 PBR 1.2배 PER 16.18배 역사적으로 삼전 바닥은 PBR 1~1.1배에서 형성됐다. 대략 5.8~6.0만원 정도면 "바닥을 쳤다"고 볼 수 있다. 하지만 앞으로도 그럴까... 하이닉스도 고점 대비 하락폭이 어마어마하긴 하지만 PBR 기준 1.8배다. 시장은 이미 하이닉스를 삼성전자보다 고밸류로 평가하고 있다. HBM을 트리거로 하이닉스를 바라보는 시장 시선이 달라졌다. 기존 0.8~1.5배 사이에서 파도를 타며 삼성전자(1~2배) 대비 분명 한 수 아래 평가받던 하이닉스였지만, 한 순간에 삼성전자보다 비싼 회사로 자리매김했다. 이제는 밴드를 새로 그려야 할 판이다. 삼성전자가 하이닉스에 뒤지는 조짐을 보인다. 단순 수치로서의 밸류일 뿐인걸까. 삼성전자가 HBM 호황에 대비 못 한 이유 ▶이코노미 인사이트 구독하기 http://www.economyinsight.co.kr/com/com-spk4.html 1993년 6월7일 이건희 삼성그룹 회장은 핵심 임원 200여 명을 독일 프랑크푸르트에 집결시켰다 n.news.naver.com 유진투자증권에 따르면 삼성전자의 매출액은 2012년 200조원을 돌파한 이후 2023년까지 11년간 연평균 2.3% 성장했다. 달러 기준으로 환산해보면 1%에 불과한 초라한 성적표다. 이재용 체제에서 삼성전자 성장률은 달러기준 연평균 1%... ;;; 실화인가 삼성전자 ...
5출처 : OET 2Q24 IR 계절성이란 절대적인 것.. 특히 올겨울은 라니냐가 온다는 얘기가 있다. 라니냐는 혹한을 부른다..
12서프라이즈.. 언제가 끝일 지 모를 전력기기 슈퍼사이클은 여전히 확장 중이다. 2분기 서프라이즈 실적은 의외로 전선이 이끌었다. 매출, 이익 모두 전에 없던 수준으로 급등했다. 중전기(변압기, 차단기 등)는 1분기 대비 매출은 늘었으나 마진은 줄었다. 높은 마진을 담당하는 변압기 수출이 지연된 이유일 수도 있겠고, 현대일렉트릭 이외 변압기 회사들이 겪고 있듯 너무 높아진 가격에 따른 가격저항을 방어하지 못한 이유일 수도 있겠다. 자세한 내용은 IR에 문의해봐야 할듯. 뭐가 됐건 일단 사업보고서를 간단히 정리해보면.. 초고압전선 수출 단가는 그냥 폭등 중 24년 상반기 공장 가동률 24년 1분기 공장 가동률 전선 공장 가동률이 눈에 띄게 늘어남. 24년 1분기 70.3%였는데 24년 상반기 합계는 89.1%. 2분기만 따지면 90%가 훌쩍 넘는 풀가동이었다는 뜻.. 전선, 중전기 매출은 우상향. 특히 전선이나 중전기나 수출은 대폭등 중. 내수 대비 수출 마진이 월등히 높다는 점 참고. 북미 매출이 본격적으로 실현되기 시작. 동남아, 중동을 위시한 아시아도 실적 급등 쌓여있던 수주잔고가 이번 분기부터 본격적으로 풀리는 그림이다. 출처 : 버틀러 수주잔고 현황. 마진이 아득히 우월한 변압기, 중전기 수주잔고가 전선보다 훨씬 많고, 그 대부분이 해외향이다. 지금은 매출 기준 전선회사에 가깝지만, 언젠가 판매 규모에 있어서도 변압기와 전선의 ...
8어쩌면 뻔한 서프라이즈지만... 주가는 반응해주고 있다. 대중 관심이 별로 없는 섹터라 그런가... 영업이익률 14.1%로 전년동기대비 5.7%p 증가. 특히 장비 쪽이 거의 20% 마진율을 기록하며 이익 상승세가 가파르다. 드디어 사이클 초입으로 진입하는 듯. 삼성중공업 1q24 IR 기 주문량은 아직 미미하지만.. 한대 두대 늘어날 수록 nov 실적도 따따블 오르는 실적에 발맞춰 업그레이드 된 주주환원 계획도 발표. 이번 분기부터 배당은 50% 늘려서 0.075불이며, 지속적으로 올릴 계획이라 함. Excess FCF의 50%를 배당하려 하며, 자사주 매입도 고려 중. 2025년 5월부터는 매년 특별배당도 줄 예정... 아마 본격 실적 업글을 25년 1분기부터로 보고 있는 듯. 업사이클을 탄 산업 내 강력한 입지. 치솟는 수주잔고, 그대로 따라오는 실적. 한국과 비교도 되지 않는 주주환원능력.. 뭣보다 사이클 초입이라 아직 비싸지도 않다. 한국도 주주환원만 빼면 저런 느낌 회사가 아예 없는 건 아닌데ㅋㅋ 밸류업 한다지만.. 해도 저만치 가능하겠나...ㅠ
5어쩌면 뻔한 서프라이즈지만... 주가는 반응해주고 있다. 대중 관심이 별로 없는 섹터라 그런가... 수주잔고는 139억불로 증가. 2017년 합병법인 출범이후 역대 최고치다. 1억불 어치 자사주 매입 포함, 총 1.22억불 어치의 주주환원도 확정. 그저... 업사이클을 탄 산업 내 강력한 입지. 치솟는 수주잔고, 그대로 따라오는 실적. 한국과 비교도 되지 않는 주주환원능력.. 비중이 아주 높진 않은 게 아쉬울 따름. 한국도 주주환원만 빼면 저런 느낌 회사가 아예 없는 건 아닌데ㅋㅋ 밸류업 한다지만.. 해도 저만치 가능하겠나...ㅠ
15오리온이 무려 5달이 넘도록 주가 회복을 못하고 있다. 원인은 '리가캠바이오(구 레고캠바이오)' 인수. 한국 식품 회사들의 종특이자 끊을 수 없는 마약인 "바이오 사업"... CJ제일제당, 농심, 대상, 삼양 등등... 입지가 좀 있다 싶은 식품 기업들은 조금만 성장하면 너도나도 바이오를 '새 먹거리'로 삼지 못해 안달이 난다. 삼양식품의 유일한 리스크가 이것일 듯. 여튼 오리온으로 돌아가면.. 아무래도 지주사인 '오리온홀딩스'가 아닌, '오리온'의 자회사 '팬오리온(중국 사업 지주사)'을 통해 인수함으로써, 온전히 '오리온'의 책임이 된 탓에 시장이 디스카운트를 주는 것 같다. 올해부터 리가켐의 실적은 오리온 연결 실적에 반영된다. 리가켐은 연구개발에 올인하는 전형적인 코스닥 바이오 적자기업이기 때문에, 오리온이 리가켐의 적자를 떠안아야 하는 구조다. 무엇이 터질지 모르는 K-푸드의 세계... 하지만 오리온의 리가켐 지분은 25.73%에 불과하다. 연결 순이익 역시 지분법에 따라 리가켐 실적의 25.73%만 반영된다. 둘은 규모도 너무 다르다. 리가켐이 작년 순이익 -737억으로 역대 최대 적자를 냈는데, 오리온의 작년 순이익이 3,850억원이다. 지분법 반영하면 약 -189억원 정도만 실적에 반영될 뿐이다. 한편 우려와 달리 리가켐은 (좀 수상하긴 하지만)1Q 간만에 흑자전환을 했다. 또 기사에 따르면 리가켐은 내년(2025년)에...
5회사 점심시간에 몇 가지 확인 차 물어봄. 새로운 내용은 없고 걍 당연한 얘기들.. 회사 확인 차원. 전화 돌리는 거 없이 바로 받아 주시더군요... 무지함을 뽐냈는데도 친절히 꼼꼼히 설명해주셔서 감사했습니다. 회사가 워낙에 잘 나가고 있으니, 꼭 성과급 많이 받아가시길 같은 직장인으로서 응원합니다:) 3점은 넘겨주세요 황수 센세... 전선 수익률 악화 이유는? A. 나선이 생각보다 마진이 더 박한 상품입니다. 우리가 그냥 '전력선'으로 뭉뚱그려 쓰고 있지만 케이블(전선)이랑 나선은 많이 다름. 초고압 케이블은 마진 높음. 반면 동나선, 알미늄 나선 이런 거는 단순 가공 작업이라 마진 별로 없음. 0~1% 수준. 나선은 3년간 판가가 줄어들었음. 원재료 가격은 올랐는데... 분기마다 어느 품목이 더 많이 나가느냐에 따라 마진이 달라짐. 이번 분기는 나선이 주로 많이 나가서 이익률이 낮았던 거 같음. 증설은 일정대로 진행?(지연되거나 하진 않나) A. 변압기 공장 증설 일정대로 진행 중(24.10 완공 / 682억원 투자). 전선은 공장을 더 짓는 건 아니고 추후 설비를 추가 보충해서 CAPA 늘리는 방향으로 투자할 것임(유증 잔액 기준 350억원 쓸듯). 수주잔고 중전기가 더 많은데? A. 전선 중에 동나선, 알미늄 나선 이런 거는 수주 베이스가 아님. 수주에 안 잡힘. 그냥 납품 개념. 전선 수주잔고는 100% 케이블로 계산하시면 ...
13오랫동안 일진전기를 팔로우 해오고 있음. 처음 다룰 때 목표주가가 25,000원 정도긴 했는데... 사람 마음이 역시 막상 여기까지 오고나니 뭐 더 쥐어 짜낼 거 없나 기웃거리게 되는 건 어쩔 수가 없는 듯. (더이상 시클리컬도 아니고 사실상 성장주라 고점 매도의 '고점'을 잡기가 애매한 것도 있고) 마침 이번에 1분기 실적 뜨면서 셀온이 나온 김에 간단히 앞으로의 성장 여력 같은 걸 정리해 보려 함 우선은 이번 분기 실적 어느새 시총 1조가 되었네요 서프라이즈 실적이지만 K-시장은 당연하단 듯이 셀온! 실발과 함께 잠깐 반등하다가 이내 셀온 나오며 -5.30%로 장 마감함 ㅠ 물론 나도 이거보다 조금 더 좋은 실적을 기대하긴 했음. 본격적으로 수출 실적 잡힐 때도 됐고, 환율 효과도 긍정적으로 받았을 테니깐. 적당한 실망 매도가 나오는 것도 이해하지 못할 부분은 아니라고 봄.. 주가가 이제 꽤 비싸졌기도 하고. 하지만 아무래도 속해 있는 산업군 자체가 롱롱롱 슈퍼사이클에 접어 들었고... 일진전기라는 기업 역시 업계에서 상당히 경쟁력이 있으며, 글로벌리 전력 솔루션 턴키 수주가 가능한 몇 안되는 기업 중 하나이므로 '피크아웃' 같은 단어와는 아직 거리가 멀다고 봄. 이번 분기 실적은 특이점이 2개가 있었는데.. 전선, 변압기 모두 매출은 우상향. 특히 변압기는 yoy로 매출이 1.6배, 영업이익은 2.3배 급증함. 그리고 이번 분기...
12에스앤더블류를 보고 있음. 근데 볼 수록 좀 아리까리한 것이... 흠 일단 공부도 할 겸 가볍게 정리해 봄. 선박 엔진 기자재 회사. 시총 300억 따리... 잡주임. 그래서 변동성이 더 크다. 2018년부터 2021년까지 4년 연속 적자로 상폐 심사도 받은 리얼 개잡주 출신.... 22년부터 턴했고, 23년부터는 업황따라 실적이 더 좋아짐. 완만한 우상향 중. 다만 3, 4분기는 yoy로 매출은 늘었지만 왜인지 이익은 감소함. 매출, 영익, 순익 모두 우상향 중 / 단위 : 원 수주잔고도 지그재그지만 여튼 우상향 시총이 낮아서 업사이드가 높아 보일 수 있지만 그만큼 벌어들이는 돈 규모 자체가 적음. 23년 기준 연매출 436억에 영업이익 32억 수준... 대충 지금 시총이 적정해 보이기도 함. 현 시총 336억원 기준 밸류는 PER 9.62배 / PBR 0.73배. 얼핏 낮아 보일 수 있으나 PBR을 기준으로 하면 상장 이래 가장 높은 수준임. 결국 현 시점에 투자여부를 결정하기 위해 실적과 밸류 측면에서 아주 기본적으로 생각해 볼 만한 부분은 아래 2가지 일듯. 1) 실적 : 지난 슈퍼사이클 만큼의 실적이 이번 사이클에도 상단일 것인가? 2) 밸류 : 지난 슈퍼사이클 때 관련 회사들이 받던 밸류를 이번에도 받을 수 있을 것인가? 실적 2023년 실적 07~09 실적. 왼쪽부터 09, 08, 07년 매출 660억 / 영업이익 89억...